ファミリー・ホスピス中島公園ハウスのファンド分析

ファンドの申込期間と募集方式

分配金シミュレーター

投資額を入力すると、「ファミリー・ホスピス中島公園ハウス」の分配金のシミュレーション結果を表示します。

予定利回り：4.2％ 、 予定運用期間：36か月

調達実績

2024年3月18日に募集を開始した「ファミリー・ホスピス中島公園ハウス」のファンドの調達実績です。

最低募集金額を上回る募集があり、ファンドは成立しました。

想定利回り4.2％はCREALでは平均的な利回り

想定利回り4.2%はCREALのレジデンス案件としては標準的な利回りです。

運用期間は長期間に分類される36か月です。

CREALは最近24か月か36か月運用のファンドが増えていますが、今回は36か月運用の案件です。

一般的に投資は、運用期間が長くなると不確実な事が起こる確率が上がりリスクは高くなります。

一方で、インカムが安定的なファンドに投資できれば、長期間リターンを受け取れるメリットがあります。

最近CREALは大型案件が多いですが、今回も募集額は8億4,000万円と大型プロジェクトです。

応募額が多いことは投資家にとって、先着順でも投資がしやすいメリットがあります。

募集が抽選方式で当たらない事業者も多い中、CREALは投資しやすい事業者に分類されます。

CREALの特徴でもある、インカムゲイン相当とキャピタルゲイン相当を組み合わせた「複合型ファンド」

今回のプロジェクトは、CREALの特徴であるインカムゲイン相当とキャピタルゲイン相当を複合したファンドです。

想定利回りの4.2％の内訳は、インカムゲイン（家賃収入）相当が3.6％、キャピタルゲイン（売却による収益）相当が0.6％になっています。

インカムの割合が多いことは、プラス評価です

このファンドは、物件を36ヶ月以内に外部へ売却することを予定しています。

売却先候補としては、主に、個人投資家、一般事業法人、ファンドを想定しています。

キャピタル相当の部分は、将来的な売却が想定通りいかなかった場合には受け取れない可能性があります

日本ホスピスホールディングスのホスピス住宅案件、劣後割合は低め

CREALによる劣後出資枠はあるものの、劣後出資割合は低くなっています。
(詳しい劣後割合についてはログインしてご確認ください)

運用による損失が発生した場合、劣後出資分までなら元本は守られますが、それ以上になると投資元本は棄損する可能性がありますので、注意が必要です。

元本償還には対象不動産の売却を行う必要があり、適切な価格および時期で売却ができることが重要となります。

万が一、売買が不成立となった場合は、新たな買主を見つける作業が必要で、不動産を売買するには手数料が3.3％ほどかかると思いますので、この手数料分で劣後のほとんどは無くなってしまうかもしれません。

社会貢献性の高いヘルスケア不動産・ホスピス住宅へ投資するプロジェクト

「ファミリー・ホスピス中島公園ハウス」ファンドは、社会貢献性の高いヘルスケア不動産・ホスピス住宅への投資となります。

ホスピス住宅は提供する医療行為や介護サービスに対応した医療保険報酬および介護保険報酬を得ることにより、市場の影響を受けづらく収入が安定していることから、安定的なリターンの提供を見込んでいます。

なおマスターリース契約の締結はありません。

投資対象物件は、日本ホスピスホールディングス（東証G/7061）にて一括で賃借されています。

同社は連結子会社のファミリー・ホスピス株式会社等とともに、ホスピス住宅の提供を通じて末期がん患者や難病患者の方々へ質の高い緩和ケアサービスを提供している会社です。

2024年2月時点で7都道府県にて40施設のホスピス住宅を運営しており、豊富な運営実績を誇ります。

2023年12月に開業した築浅のホスピス住宅で、開業1年目の2024年12月には見込み入居率を83.3%としており、堅調に稼働する見込みです。

見込み入居率の算定に当たり、北海道札幌市中央区の緩和ケア病棟を有する病院の専門病床数が不十分であることと本物件周辺7km圏内の民間ホスピス系施設の入居率が90%以上であることを、独自のヒアリング情報により確認しているそうです。